Рынок драгоценных металлов – февраль 2021

Первого февраля, драгметаллы существенно укрепились, особенно следует отметить серебро, но уже на следующий день завоёванные позиции были потеряны.
Последняя волна роста серебра связана со спекуляцией со стороны инвесторов-любителей, которые ранее существенно подняли цены на акции компании GameStop. Такой же ход с серебром не получился ввиду существенно более крупной капитализации рынка серебра, а также того, что многие крупные фонды уже участвуют в рынке драгметаллов.
Коррекция, как золота, так и серебра связана с укреплением американского доллара, ралли на фондовых рынках, а также снижением заболеваемости коронавирусом. Внимание нацелено на темпы производства, распространения вакцин, а также объёмов стимулирования ведущих мировых экономик. В случае одобрения более крупных программ по стимулированию, это приведёт к ожиданию более раннего восстановления экономик от последствий пандемии коронавируса.

В первую неделю февраля был опубликован ряд важных экономических показателей:

• уровень безработицы  в еврозоне сохранился на значении 8,3%;
• решение Резервного Банка Австралии по учётной ставке – комитет сохранил ставку на уровне 0,1%;
• данные по безработице за IV квартал в Новой Зеландии, уровень снизился с 5,3% до 4,9%, несмотря на прогнозируемый рост до 5,6%;
• решение Банка Англии по монетарной политике – комитет центробанка сохранил условия на прежних значениях;
• в завершении недели, в пятницу были опубликованы данные рынка труда Канады и США. Данные обоих государств удивили, в США уровень безработицы снизился до 6,3%, несмотря на то, что аналитики ожидали сохранения на значении в 6,7%. А уровень безработицы в Канаде вырос с 8,8% до 9,4%, а аналитики ожидали рост лишь до 8,9%.

8-го февраля, с речью выступила глава Европейского центрального банка (ЕЦБ) – Кристин Лагард. По словам Лагард, на фоне очередной волны роста заболеваемости коронавирусной инфекцией, его мутацией, а также строгих мер по ограничениям – представляют собой высокий риск снижения экономической активности в еврозоне. Перспективы остаются совсем не ясными, но начало вакцинации населения, уже указывает на явный прогресс и возможное восстановление.

Также определённую поддержку золоту оказывают ожидаемые дополнительные стимулы от президента США Джо Байдена на 1,9 триллиона долларов. Президент получает поддержку от демократов, но также необходимо её получить от республиканцев.

Драгметаллы сохраняют свою привлекательность, как инструмент хеджирования инфляционных рисков, ввиду беспрецедентных мер стимулирования со стороны центробанков для поддержания мировой экономики от рецессии.
Несмотря на это, ввиду текущей мировой ситуации и роста доходности по казначейским облигациям США, золото существенно скорректировалось в конце месяца. Серебро также снизилось, но коррекция менее прослеживаема, так как всё же драгметалл торгуется вблизи важных технических уровней, и имеет все шансы укрепиться выше ввиду меньшей перекупленности, в сравнении с золотом.

Золото

XAU/USD (-6,14% в феврале)

Золото в долларах корректируется. Важные уровни поддержки вблизи, но основным стимулом всё же будет фундаментальный анализ и ситуация вокруг пандемии, монетарных политик центробанков.
Золото вблизи уровня 1710 $/oz, который выступает в роли уровня поддержки. При снижении ниже данного уровня внимание стоит обратить на 1550 $/oz – данный уровень сможет придать импульс для дальнейшего роста. Из уровней сопротивления стоит отметить 1900 $/oz и 1960 $/oz, данные уровни будут удерживать пару от роста, и будут выступать областями фиксации прибыли.

XAU/EUR (-5,65% в феврале)

Золото в евро также указывает на коррекцию. Пара торгуется не далеко от важных уровней 1400 и 1350 €/oz. Также, между данными уровнями располагается зона 1380 €/oz со старших периодов. Из сопротивлений внимание следует обратить на область 1595 и 1736 €/oz (исторический максимум).

Серебро

XAG/USD (-1,01% в феврале)

Серебро в долларах продолжает торговаться вблизи важного уровня сопротивления – 29.00 $/oz. Укрепление выше данного уровня укажет на положительную динамику и готовность обновлять многолетние максимумы. Ближайшие важные сопротивления распологаются в области 22,50 $/oz, 22,00 $/oz и 18,65 $/oz.

XAG/EUR (-0,50% в феврале)

Серебро в евро также пытается преодолеть ключевой уровень сопротивления. В данном случае это область 24-24,75 €/oz. Из областей поддержки стоит обратить внимание на зону 18,30-18,90 €/oz, а также уровень 17,50 €/oz.

Желаете узнать критерии, выдвигаемые Всемирным советом по золоту для дилеров драгметаллов? Читайте о критериях в этой статье.

Читайте предыдущий обзор рынка драгоценных металлов.

___________________________

Дисклеймер
Oтчет подготовлен как маркетинговое сообщение только для информационных целей. Ни информация, ни какое-либо мнение, содержащееся в этом отчете (независимо от источника), не предназначаются или не должны толковаться как предложение, рекомендация, совет или приглашение сделать предложение о покупке или продаже какого-либо финансового инструмента. Информация, содержащаяся в этом отчете, не является советом ни по инвестициям, ни по налогам, и она не учитывает конкретные инвестиционные цели, склонность к риску и финансовое положение каждого, кто может получить этот отчет. Этот отчет не может быть распространен, скопирован, воспроизведен или изменен без предварительного письменного согласия компании. Дополнительная информация, которая также не может рассматриваться в качестве рекомендации и/или совета, может быть получена от компании по запросу.